再担保在完善中小企业信用担保体系中的作用

作者:秦恺   单位:再担保公司

 

中小企业信用再担保是为贯彻落实国务院关于扶持中小企业发展相关文件精神,在国家中小企业主管部门大力支持推动下,在中小企业信用担保业发展到一定阶段时产生的。自2008年东北再担保和北京再担保相继成立以来,全国已有14个省市建立了再担保机构,其他省市也计划建立各种形式的再担保机制,以推动本地区中小企业信用担保体系的进一步完善,有效缓解中小企业融资难瓶颈。现结合两年来的工作实践,对再担保在完善中小企业信用担保体系的作用谈一点不成熟的认识。

一、取得的成效

根据国家工信部统计,14家省市设立的再担保机构注册资本达到134.6亿元,2009年为各类担保机构提供了总计314亿元再担保支持,2010年的再担保规模超过700亿元。目前,这些再担保机构已经与200多家担保机构建立了业务合作关系,担保与再担保的业务网络体系初步形成。

从各省市建立再担保机构的政策意图看,提升担保机构信用能力、分散担保机构担保风险、完善中小企业信用担保体系、进一步扩大中小企业融资规模是最主要目的。虽然各地再担保机构运作模式和运行效果有所不同,但是在对再担保上述功能定位认识上基本是一致或相似的,并且都在努力推动这些目标的实现。从我们目前了解的情况看,再担保在如下方面取得了初步成效:

首先,切实提升了担保行业的信用能力、促进了担保规模的增加。根据工信部对2009年开展再担保业务的7家再担保机构统计信息显示,平均放大倍数超过3倍,带动了一批担保机构能力的提升。以北京市再担保为例,合作担保机构2008年平均担保放大倍数为3.9倍,2009年增加到6.4倍,担保规模增长了64%2010年合作担保机构的担保规模较比上年增长了35%,放大倍数超过8倍。广东省再担保在民营担保机构占主导的担保市场上发挥了重要的增信作用,使一批民营担保机构的信用在银行得到了认可,推动了担保业务的增长。江苏省再担保公司通过在重点地级市建立分公司的方式迅速扩大业务覆盖面,带动了全省中小企业担保规模的增加。

第二,切实发挥了政府扶持中小企业发展的政策导向功能。

各地再担保公司均立足于将再担保支持的重点放置在努力扩大中小企业融资规模层面,为此在再担保扶持对象、与政府政策对接以及银担合作等方面均提出明确的要求,并通过增信分险功能、下浮再担保费率以及为担保机构争取更多政策支持等手段,千方百计鼓励引导担保机构为符合政策导向的中小企业提供担保服务。

第三,丰富了中小企业融资品种和渠道。再担保机构利用其自身信用能力和在金融机构的影响力,积极推动中小企业融资产品的创新,为中小企业拓展更多的融资渠道。广东省再担保推出的“速保通”专项业务和中小企业集合票据、集合信托专项业务;北京市再担保与担保机构合作推出的中小企业集合债券、集合信托业务以及与银行合作推出的“商贷通”和“互助担保”等批发性业务模式都在行业内产生了积极的影响,为推动中小企业融资批量化、标准化发展做出了有益的尝试。

第四,搭建了服务网络体系,促进了担保业务向广度和深度发展。目前,各地再担保机构均在探索构建适合本地区特点的担保服务网络体系并取得了阶段性成果。例如:安徽省担保集团以股权投资方式构建的省、地市级担保与再担保网络体系;广东省再担保构建的省、地市、银行和担保机构四方责任共担机制;江苏省再担保在8个地级市设立分公司,与几十家担保机构建立主办业务关系、与上百家担保机构建立承办业务关系,以此推动再担保业务的全覆盖;北京市再担保构建的市、区两级以及重点商会协会组成的担保网络体系都在强化多方业务协作、分散风险、扩大业务覆盖面和增加担保规模等方面发挥了积极作用。

第五,规范了担保机构经营行为,有利于行业整体能力的提升和可持续发展。再担保机构在与担保机构合作过程中,均将重点扶持中小企业、强化担保机构规范化经营、有效控制风险作为合作的先决条件。同时,在合作过程中再担保机构十分关注担保机构的经营状况、财务状况和在保客户质量,对担保机构进行有效的业务跟踪管理。一些再担保机构还为合作担保机构提供业务培训和产品设计开发,以促进担保机构能力的提升。

二、面临的主要问题

虽然再担保在完善中小企业信用担保体系方面切实发挥了一定作用,但与政府期望的目标和担保机构的要求相比还有较大差距。这既与再担保刚刚起步还处于探索阶段有关,也与政策法规缺失、业务定位不明确和整体担保市场不成熟相关。从再担保业务两年多运作情况看,目前还存在以下几方面问题:

第一,再担保机构和再担保功能定位还需要做进一步明确。20103月七部委下发的《融资性担保公司管理暂行办法》中将再担保视为一种担保机构的业务行为,对再担保是什么、如何运行以及应该发挥什么功能作用并未做出明确解释。我们认为再担保机制与担保机构从事的再担保业务在层次上和责任承担的方式上存在着本质区别。再担保机制的设置是一种制度安排,它是在担保业发展到一定阶段后的必然产物,是完善信用担保体系的重要手段,解决的是担保行业信用能力提升、中小企业融资规模扩大和系统性风险防范问题。而担保机构的再担保业务只是两家担保机构之间仅就某项业务达成的合约,解决的是某项业务责任分担或额度分配问题。这种合约关系不可能解决整体信用能力提升和风险分散问题,因为合作双方同处一个市场层面上,有根本的利益冲突。因此,政府相关部门应尽快出台再担保机构管理办法或为再担保机构运行制订明确的指导意见,这不仅关系到再担保业的发展、担保机构和金融机构的切身利益,更关系到担保体系的建立与完善。值得肯定的是,北京市人民政府和市监管部门在银监会的指导下于2010年底正式下发的《北京市融资性担保公司管理暂行办法》中确立了再担保在完善北京市融资性担保体系的功能定位,并对引入再担保机制的担保机构担保责任余额与风险准备金计提做出了明确规定。我们也期待着从国家层面上对再担保的功能定位做出相应的政策规定。

第二,对如何正确使用再担保机制还存在一定的误区。从目前各地再担保业务开展情况看,存在着再担保公司只希望为担保机构无风险项目提供再担保、担保机构只希望向再担保公司输送有风险项目的现象。而银行将再担保公司仅视为是资质比较好的担保机构,因此或是要求再担保公司为贷款提供百分之百连带责任担保、或是有选择地要求再担保公司为某些担保机构的某些项目提供再担保。

我们认为再担保应该是担保体系建设中的一项制度安排,强调的是系统性风险的控制与分散。从这一角度出发,无论是再担保公司、担保机构和银行都不应该挑选项目,而是整体业务的对接,在整体业务合作中实现共赢。如果再担保公司完全回避为有可能出现风险的项目提供再担保、或是担保机构和银行只向再担保公司输送有风险的项目,这样一种“只要无风险项目”或“只给风险项目”的合作关系不可能维系长久。不过,要想达到再担保与担保业务的全面对接,必须具备两个条件:首先,担保机构的业务运作模式、经营理念、管理能力和信用能力均得到再担保公司的充分认可,再担保公司能够预见担保机构未来的风险是可控的;其次,担保机构的业务规模必须在与再担保公司合作后有较大幅度的增长,使其可以从规模效益中弥补再担保费成本并获得收益的增加。

第三,担保市场尚不成熟,影响再担保业持续稳定发展。再担保与担保业务市场有着紧密的依存关系。再担保是对担保机构的担保,是以担保机构担保业务的存在为前提的。担保市场成熟与否和需求大小决定了再担保业务扩展的边界。担保业务市场越是成熟,社会对担保的需求越旺盛、再担保的业务规模也就越大。而我国多数地区担保市场存在的担保实力弱、放大倍数低、管理不规范、信用环境不佳、缺乏扩大担保规模内在动力、保费收入低下以及专业人才匮乏等问题,使担保机构主动使用再担保的意愿不足。上述问题反过来又导致担保机构与再担保公司在业务流程和收费等环节上产生分歧,既影响再担保业务处理效率与规模、又不利于再担保公司的可持续发展。

第四,再担保模式尚未定型,有许多理论和实践方面的问题需要做进一步研究。再担保究竟是一种保险行为还是一种担保行为,还是两者兼而有之;在开展具体业务过程中,再担保的直接受益人是担保机构还是金融机构,或是二者兼而有之;再担保费率的定价基础是什么;为保证再担保的可持续发展,再担保机构是靠自我积累还是借助外部补偿机制;如果是前者,再担保的盈利模式又是什么。这些问题均需要在理论和实践方面予以回答。

三、 再担保机制在担保体系建设中功能定位

(一)信用担保体系建设核心内容

中小企业信用担保是政策性很强的融资促进机制,完全依靠市场或完全依靠行政手段都不能产生预期的效果,必须为其构造一个扶持与规范并举的运行机制或体系,才能保证其在不偏离服务于中小企业的政策目标前提下稳健运行和可持续发展。本着这一目的,中小企业信用担保体系应包括如下核心内容:

1、制订与执行对所有担保机构均适用的担保政策;

2、制订与执行对所有担保机构均适用的操作规程与制度规范;

3、建立完善业务覆盖各个层级、各个领域中小企业,产品满足不同发展阶段中小企业需求的担保业务网络体系;

4、建立完善对所有担保机构均适用的风险补偿机制;

5、建立完善对所有担保机构均适用的监管与考核制度;

6、建立完善担保机构与金融机构之间顺畅的合作机制以及信用信息共享机制。

(二)再担保在体系建设中的功能定位

再担保机制具有强化和落实担保体系建设核心内容的功能定位。

1、再担保机制发挥着政策扶持功能

再担保机制的政策扶持功能主要体现在信用提升和风险分散两个方面。在信用能力提升方面,再担保可以:1)对担保放大倍数已达到规定上限的担保机构给予信用补充,促进其担保规模的持续增长;2)为在金融机构尚未建立稳固合作关系的担保机构提供增信支持,促进其业务规模的逐步扩大;3)适应金融产品批量化、规模化发展需要,为创新性融资担保业务提供信用增级服务。在风险分散方面,再担保对具备代偿能力的担保机构提供一定比例的补偿,增强其资产的流动性、充实其代偿能力;对丧失部分或全部代偿能力的担保机构,提供限额赔偿,保障债权人合法权益。

2、再担保机制发挥着规范引领功能

这是政策扶持功能发挥作用的重要基础。如果再担保机构对担保机构在没有任何规范化要求前提下盲目提供增信分险服务,导致的结果很可能是系统风险的进一步加剧。在规范引领方面,再担保机制可以做以下几方面工作:

1)制订再担保政策,对再担保支持什么、不支持什么;担保机构应做什么、不应做什么;什么条件下再担保应承担责任,什么情况下再担保不承担责任做出明确的政策界定,并以合同契约方式加以约定;

2)设计标准化产品,鼓励引导担保机构按照产品设计条件和标准审核审批担保项目;

3)加强对担保机构信用、资质、经营管理、担保质量与财务状况的动态跟踪,及时发现问题、及时加以解决;

4)努力建立担保机构与担保企业的信息系统,从整体上防范控制系统风险的发生;

5)在信用资质、风险识别与控制、业务创新、技术支持、资源整合以及社会责任等方面发挥行业的引领作用。

3、再担保机制发挥着网络体系搭建功能

在构建担保业务网络体系方面,再担保机制是一个很好的载体,它可以与服务于不同区域、不同领域、不同发展阶段中小企业的担保机构建立紧密的业务合作关系,将政府对各类中小企业的扶持政策、对担保机构的激励政策和监管要求通过再担保平台得以贯彻落实。

十年前,政府出台了鼓励发展中小企业信用担保业的指导意见,担保行业得到了大发展。虽然还面临许多矛盾和问题,但是担保已成为中小企业融资过程中不可或缺的中坚力量是不争的事实。十年后的今天,我们真诚希望政府相关部门在总结担保行业十年发展经验的基础上,能够从完善中小企业信用担保体系的高度出发,为再担保行业制订相关政策和指导意见,使再担保在完善担保体系方面发挥应有的作用。

中小企业信用担保计划概述
浅析我国担保行业监管思路的构建

上一篇

下一篇

本网站由阿里云提供云计算及安全服务